ABM AMRO证券贷款书桌被罚款ADR Mishandling

时间：2022-03-03 09:18:11来源：

ABN AMRO清除芝加哥是由其证券贷款书桌进行预发布的美国保存储存收据（ADRS）的最新机构。

ADRS允许美国投资者访问外国公司，而无需在国外市场购买，同时还允许外国公司增加对美国市场的接触。证券服务提

供商的美国分支机构同意支付586,000美元以支付美国的费用证券交易委员会（证券交易委员会）（秒）未能监督其证券贷款服务台人员，与2013年1月至2015年1月的ADR交易，直至2015年12月.ABM

AMRO的结算标志着SEC对来自滥用ADR的银行或经纪人的第15个执法行动预释放实践，占价值4.32亿美元的罚款。ABM AMRO的罚款是相对较少的少量，而与BMO Capital Markets交给BMO Capital Markets的数百万美元的罚款和“杰基耶，其中，解决类似的

费用。第二次的调查显示，许多行业参与者的不当行为有关介绍的效果'幻影'ADR进入市场。

这意味着在对ADR的高需求时，或者当传统贷款来源的供应有限时，许多经纪人寻求从储存银行获得的中介经纪人预先发布的ADRS。

据章程，寻求ADRS的许多经纪人无法表明他们拥有基础外国股份来支持预发布，因此他们使用中介机构，这反过来又在虚假借口下获得预先发布的ADR，包括通过提供虚假认证。

2011年和2015年之间的ADR Mishandling的竞选活动于2017年在2017年开始，调查ITG，这是一个经纪人，该经纪人必须支付2440万美元用于违反与ADR相关的联邦证券法律。“在这

些行动中发现的实践提出了重大风险达到ADR市场的诚信，“执法专门的联合主任斯蒂芬妮阿波亚安说。“购买ADR的美国投资者有权在美国市场上任何其他证券中作为投资者的相同保护。”